UI - Tesis (Membership) :: Kembali

UI - Tesis (Membership) :: Kembali

Pengaruh tingkat persaingan dan konsentrasi perbankan Indonesia terhadap risiko sistemik = The effect of Indonesian banking competition concentration to the systemic risk

I Gusti Bagus Erri Wibowo; Zaafri Ananto Husodo, examiner; Ruslan Prijadi, examiner; Buddi Wibowo, co-promotor (, 2015)
 Abstrak
ABSTRAK

Tesis ini meneliti hubungan tingkat kompetisi dan tingkat konsentrasi
perbankan terhadap risiko sistemik. Selain itu, juga dilakukan penelitian mengenai
hubungan kontribusi bank terhadap risiko sistemik dengan karakteristik masingmasing
bank. Penelitian ini menggunakan model Panzar ? Rosse dan CR5 atas
data laporan keuangan bulanan seluruh bank umum ke Bank Indonesia untuk
mengukur tingkat kompetisi dan tingkat persaingan. Penelitian ini juga
menggunakan model CoVaR dengan metode Quantile Regression atas data return
saham bulanan bank umum untuk mengukur risiko sistemik. Periode pengamatan
adalah Januari 2004 sampai Maret 2013.
Hasil penelitian menunjukkan tingkat persaingan dan tingkat konsentrasi
perbankan meningkatkan risiko sistemik Hal ini berarti mendukung hipotesa
competition fragility dan concentration fragility. Hal ini menandakan bahwa
persaingan yang makin tinggi mendorong perbankan untuk mengambil risiko
yang lebih tinggi sementara tingkat konsentrasi yang makin tinggi mendorong
bank dengan kekuatan pasar besar untuk mengenakan bunga yang lebih besar
yang pada gilirannya dapat menyebabkan meningkatnya risiko sistemik atas
sistem keuangan. Adanya pengaruh variabel kontrol Net Interest Margin terhadap
kedua model memperkuat hipotesa tersebut. Selain itu ukuran bank dan rasio
pinjaman antar bank terhadap pendanaan juga berpengaruh terhadap kontribusi
risiko sistemik suatu bank. Sementara variabel profitability (ROA), variabel
struktur permodalan (EQ), dan variabel struktur deposito (ratio demand deposit
terhadap total funding) tidak berpengaruh pada kontribusi risiko sistemik


ABSTRACT

This thesis analyzes the relationship between Indonesian banking
competition, concentration, and systemic risk. This thesis also analyes the
relationship between bank?s contribution to systemic risk with characteristics of
individual bank. This thesis uses Panzar ? Rosse and CR5 model of the entire
bank?s monthly financial report to measure competition and concentration.
CoVaR with Quantile Regression of banks? monthly stock return were used for
systemic risk contribution measurement. The period of observation is from
January 2004 until March 2013.
The empirical result shows concentration and competition increase the
systemic risk (CoVaR). This thesis support both competition-fragility and
concentration-fragility hypothesa. This means increasing competition leads
banks to taking higher risks and banks with high market power tends to charge
higher interest rate to their debtors which will lead to increasing banks?
contribution to systemic risk. The fact that Net Interest Margin as control variable
is statistically significant for both models shows further support for both
hypothesa. The influence of size and interbank deposit ratio to bank?s contribution
to systemic risk is statistically significant, meanwhile, profitability, capital
structure, and demand deposit to total funding ratio are not significant
 File Digital: 1
Shelf
 T-I Gusti Bagus Erri Wibowo.pdf ::

Catatan : Menu Anggota

 Metadata
No. Panggil : T-Pdf
Pengarang :
Pengarang/kontributor lain :
Subjek :
Penerbitan : [Place of publication not identified]: [Publisher not identified], 2015
Program Studi :
Naskah Ringkas :
Sumber Pengatalogan : LibUI ind rda
Tipe Konten : text
Tipe Media : computer
Tipe Carrier : online resource
Deskripsi Fisik : xi, 93 pages : illustration ; 28 cm + appendix
Catatan Bibliografi : pages 72-74
Lembaga Pemilik : Universitas Indonesia
Lokasi : Perpustakaan UI, Lantai 3
  • Ketersediaan
  • Ulasan
  • Sampul
No. Panggil No. Barkod Ketersediaan
T-Pdf 15-17-656761064 TERSEDIA
Ulasan:
Tidak ada ulasan pada koleksi ini: 20432346