Aplikasi merton KMV model untuk mengukur default risk pada perusahaan yang terdaftar di bursa efek Indonesia (BEI) = Application of merton kmv model for measuring default risk on listed companies in Indonesia stock exchange (IDX) / Mohamad Yasserarafat
Mohamad Yasserarafat;
Eko Rizkianto, supervisor; Viverita, examiner; Rachmat Aryo Baskoro, examiner; Mochamad Muslich, examiner; Rangga Handika, examiner
(Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Indonesia, 2014)
|
|
ABSTRAK Tesis ini membahas Estimasi resiko kebangkrutan merupakan komponenpenting bagi perusahaan yang telah terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Untukmencegah dan mengantisipasi resiko kebangkrutan tersebut, perlu adanya suatumodel estimasi yang dapat memprediksi kebangkrutan terhadapperusahaan.kemudian dilakukan validasi model terhadap keadaan kebangkrutannyata yang terjadi. diharapkan secara statistik maupun secara akurasi modeltersebut dapat memprediksi kebangkrutan nyata, sehingga manfaat dari penelitiandapat dirasakan secara nyata untuk pihak terkait.Model penelitian yang digunakan merupakan replikasi model Merton-KMV yang digunakan oleh Merxe Tudela dan Garry Young dengan menggunakandata Indonesia sehingga dapat terlihat bagaimana karakteristik resiko dariperusahaan yang ada di Indonesia.Hasil analisis menunjukan bahwa Merton-KMV model secara stastistikberpengaruh signifikan terhadap potensi kegagalan yang dihadapiperusahaan.Selain itu, nilai estimasi model tersebut mampu membedakanperusahaan yang mengalami kegagalan maupun yang tidak.Namun, interpretasiterhadap model ini perlu dilakukan secara hati – hati dikarenakan keterbatasandata yang ada di Indonesia. ABSTRAK This thesis discusses the bankruptcy risk estimation is a critical componentfor companies that have been listed on the Indonesia Stock Exchange. To preventthe risk of bankruptcy and anticipate the need for an estimation model that canpredict the bankruptcy of the company. then validated the model against actualstate of the bankruptcy case. and is statistically expected accuracy of the modelcan predict the real bankruptcy, so that the benefits of research can be felt real torelated parties.The model used in this study is a replication of Merton-KMV models usedby Merxe Tudela and Garry Young using Indonesian data so it can be seen howthe risk characteristics of the companies that exist in Indonesia.The results of the analysis showed that the Merton-KMV model as astatistical significant effect on the company faced a potential failure. In addition,the estimated value of the model is able to distinguish companies that have failedor not. However, interpretation of these models needs to be done carefully - bedue to limitations of the existing data in Indonesia. |
 T-Mohamad Yasserarafat.pdf :: Unduh
|
| No. Panggil : | T-Pdf |
| Entri utama-Nama orang : | |
| Entri tambahan-Nama orang : | |
| Entri tambahan-Nama badan : | |
| Subjek : | |
| Penerbitan : | Jakarta: Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Indonesia, 2014 |
| Program Studi : |
| Bahasa : | ind |
| Sumber Pengatalogan : | LibUI ind rda |
| Tipe Konten : | text |
| Tipe Media : | computer (rdadontent) |
| Tipe Carrier : | online resource |
| Deskripsi Fisik : | xi, 50 pages : illustration ; 28 cm + appendix |
| Naskah Ringkas : | |
| Lembaga Pemilik : | Universitas Indonesia |
| Lokasi : | Perpustakaan UI, Lantai 3 |
| No. Panggil | No. Barkod | Ketersediaan |
|---|---|---|
| T-Pdf | 15-23-93163089 | TERSEDIA |
| Ulasan: |
| Tidak ada ulasan pada koleksi ini: 20390337 |
